在80岁时，你将不会拥有与你今天相同的决策能力
在他父亲的家中分拣物品时，电话响了。 儿子接了电话，线上的女士想知道她答应的钱是在哪里。
当儿子开始挖掘时，试图弄清楚这位女士是谁，以及父亲曾经做过什么，他发现了一堆钱的订单收据，这些钱都是给爸爸在互联网上发现的随机陌生人的钱。 总数？ 超过90,000美元。
这个人有什么东西开始把他的钱给随机的陌生人？ 虽然没有人能够确切地确定父亲的决定是什么，但可能发生的事情是，他经历了我们大多数人类随着年龄增长而经历的认知和金融知识的正常下降。 这种下降从大约60岁开始。
在2011年的研究报告“老年与金融扫盲的衰落”中，迈克尔·芬克，约翰·豪威和桑德拉·休斯顿通过测量60岁以后对有效金融选择至关重要的基本概念知识的下降程度来探讨这一话题。总结，
“与以前对老年认知能力下降的研究一致，我们发现60岁以后每年金融知识分数下降大约1个百分点......当年龄分成5年组时，70-74岁年龄段的受访者显着财务素养分低于60-64岁的受访者。“
虽然金融知识水平（意味着能够在财务决策过程中正确应用知识）正在下降，但我们对自身能力的信心仍然很高。 Finke / Howe / Huston的论文继续说道，
“对财务决策能力的信心并没有随着年龄的增长而下降，对自己的金融知识过于自信的可能性随着年龄的增加而增加，60岁以后的年龄增加了高信度和低金融素养分数7％的可能性。
这与波士顿大学退休研究中心2015年的研究结果一致， 老龄化如何影响财务决策？ ，发现，
“认知和金融知识的大幅下降对老年人对其金融知识的信心几乎没有影响，对他们管理财务的信心基本上没有影响。”
如果你退休了，或即将退休，这应该是你的关注。 在行为金融领域， 过度自信是造成财务决策不佳的一个已知因素。 退休研究中心的研究表示，
“也许并不令人意外的是，超过一半的人出现明显的认知能力下降，这些都是他们管理财务状况的首要责任。”
在认知能力下降的情况下做出财务决策会有什么后果？ 退休研究中心总结说，
“鉴于退休人员对401（k）/ IRA储蓄的依赖性日益增加，认知能力下降可能会对老年人的福祉产生越来越显着的不利影响。”
Finke / Howe / Huston的论文引用了之前的研究结果，
“认知能力，尤其是主要财务决策者的数学技能，是能够避免在以后生命中耗尽净资产（Smith，McArdle和Willis，2011年）以及减少财务错误（Agarwal和Mazumder ，2013）......例如，Korniotis和Kumar（2011）显示投资表现下降，反映出认知能力随年龄增长而下降，我们的研究表明，表现下降可能直接归因于与年龄有关的下降在金融知识和将知识正确运用到财务决策中的能力。“
你能做些什么呢？ 第一步是要意识到它。 不幸的是，我们经常拒绝我们自己的变化能力。 然而研究表明，意识到问题的人可能会采取积极的行动。 Finke / Howe / Huston说，
“在类似决策领域的老年人中，倾向于拒绝精神能力下降的证据，例如，年长的司机通常不会感觉到他们的驾驶技能下降，尽管老年人的感官能力有可预测的恶化（Holland和Rabbitt，1992），但他们报告说，那些确实认识到他们能力下降的人，以及那些提供证据表明他们的下降的客观测试的人，改变他们的驾驶行为以减少发生事故的可能性。
如果你事先采取行动，你可以保护你的财富免受你未来可能做出的不太有效的决定。
Finke / Howe / Huston得出结论，
“如果个人认识到并预测到这种下降，金融技能的下降可能不会导致财务结果不佳，例如，认识到投资技能下降可能会增加对年金化的需求，或将重要的财务决策委托给可信赖的顾问。”
采取行动的最佳时间是在你的50和60年代，而你的认知能力达到顶峰。 现在是制定行动计划的时候了，您可以遵循更老的计划。 该行动计划应该可能涉及找到比你年轻的顾问。
仅仅找一个顾问是不够的。 您需要有法律义务的顾问以您的最佳利益行事 （不，并非所有顾问都对您负有此受托责任）。
您还需要与您的顾问和/或家庭成员制定书面行动计划，以便他们在开始遵守似乎不符合您最大利益的财务行为时知道该怎么做。 您希望您的顾问与您的家人或医疗专业人员联系吗？ 如果是这样，请提供书面许可。
你可以做的另一件事：与老年家庭成员接触。 保持参与。 让他们保持与你的关系。 定期拜访他们。 找时间与他们进行随意的对话，以便了解他们的兴趣以及他们的时间。 了解他们是否有任何新的业余爱好（如互联网聊天室）或他们经常看到的新朋友。
确保他们已经做出安排，以便在发生医疗紧急情况时能够支付账单和管理事务。 并意识到他们可能会说他们很好，不需要你的帮助（过度自信）。 也意识到如果你现在没有制定计划，那个顽固的人可能是你二十年。