从他们的名字中并不清楚这两个术语和他们描述的利率是如何不同的。 但是，了解APR和APY之间的差异将帮助您确切了解您的资金对您的工作有多难。
APR vs. APY：这是关于复合的一切
APR反映了投资支付的年利率。 它没有考虑如何应用兴趣。
与此同时，APY考虑了平衡利息的频率，其范围可以从每天到每年不等。
例如，假设您将$ 10,000存入APR为5％的账户。 如果利息每年仅适用一次，一年后您将获得500美元的利息。
另一方面，假设每月将利息应用于余额。 这意味着5％的年利率将被分解为每月12个较小的利息支付。
在这种情况下，每月利息约为0.42％。 使用这种方法，您的$ 10,000存款实际上在第一个月后将获得42美元的利息。 这意味着在第二个月中，0.42％将用于新的余额10,042美元，等等。
因此，在这个例子中，即使年利率为5％，如果利息每月复利一次，实际上在一年之后实际上会看到$ 512的利息。 这意味着APY约为5.12％，这是您持有投资一年的实际利息。
当然，如果您正在考虑每年仅对余额进行一次利息的投资，您的APR将与您的APY相同。 然而，这不是一个常见的情况，你不可能在你的银行遇到它。
银行大多宣传APY
当银行正在寻找客户进行计息投资（如存款证或货币市场账户）的客户时，宣传他们的最佳年度收益率而非年度百分比率符合他们的最大利益。
其原因应该是显而易见的：年收益率更高，因此它对消费者来说看起来更好。
始终比较相同类型的费率
购买新的储蓄账户，CD或货币市场账户时，请确保您将苹果与苹果进行比较。 这意味着当您考虑利率时，您将APY与APY进行比较。
如果您将一个帐户与其他APY的广告进行比较，则这些数字可能无法反映哪个帐户更好。 比较两者的APY时，您可以清楚地看到哪个帐户会产生更多的兴趣。