你应该拥有六种资产
在多元化投资组合中，资产不相互关联 。 当一个上升时，另一个下降。 它降低了整体风险，因为无论经济状况如何，一些资产类别都会受益。
他们抵消了其他人的损失。 整个投资组合也很少有机会被任何单一事件消灭。 这就是为什么多元化投资组合是您抵御金融危机的最佳防御措施。
多样化如何运作的例子
经济增长时， 股票表现良好。 投资者想要最高的回报，所以他们抬高股票的价格。 他们愿意接受更大的经济下滑风险，因为他们对未来持乐观态度。
债券和其他固定收益证券在经济放缓时表现良好。 投资者更关心在经济低迷时期保护其持股。 他们愿意接受较低的回报以降低风险。
小麦，石油和黄金等商品的价格因供需而异。 它们不像股票和债券那样紧跟商业周期的阶段。
包括这六个资产类别以分散您的投资组合
多元化投资组合应包含以下六个资产类别的证券 。
美国固定收益 。 最安全的是美国国债和储蓄债券 。 这些由联邦政府担保。 市政债券也非常安全。您还可以购买投资于这些安全证券的短期债券基金和货币市场基金 。
公司债券带来更高的回报，风险更大。 垃圾债券带来最高的回报和风险。
国外股票 。 这些包括来自发达和新兴市场的公司。 如果你投资海外，你可以实现更多的多元化。 由于新兴市场国家增长较快，国际投资可以带来更高的回报。 然而，这些国家的投资风险较高，因为这些国家的中央银行保障措施较少，易受政治变化影响，而且透明度较低。 外国投资也对冲美元下跌 。 这是因为美国公司在美元疲软时表现良好，因为它促进了出口。 美元强势时，外国公司表现良好，而且他们对美国的出口相对便宜。
国外固定收益 。 这些包括企业和政府问题。 它们为美元下跌提供保护。 他们比外国股票更安全。
商品。 这包括黄金，石油和房地产等自然资源。 黄金应该是任何多元化投资的一部分，因为它是对股市崩盘的最佳对冲 。 研究表明，金价在崩盘后15天内大幅上涨。
更多信息，请参阅为什么投资黄金？ 。
您应该在您的多元化战略中将股权纳入您的家中。 如果您的资产增加，您可以在您的投资组合中出售其他房地产投资，例如REITS。 你也可以考虑出售你的房子，赚取一些利润，然后进入一个小房子。 这将阻止你成为家庭富人，但是现金不足。 换句话说，你的家庭篮子里不会有所有的投资鸡蛋。 大多数投资顾问并不把房屋的资产作为房地产投资。 那是因为他们认为你会继续在那里度过余生。 换句话说，他们将其视为消费品，如汽车或冰箱，而不是投资。 这鼓励了许多房主借用他们家中的股票来购买其他消费品。
当房价下跌时，他们欠的房子比房子更值。 许多人离开家园而其他人宣布破产。
多元化和资产配置
每种资产类别你应该拥有多少？ 没有一刀切的最佳多元化投资。 投资者使用资产配置来确定股票，债券和商品的确切组合。 这取决于你的舒适度，不同的风险水平，你的目标，以及你在生活中的位置。 例如，股票比债券风险更大。 如果你在未来几年需要这笔钱，那么你应该持有比可以等待十年的人更多的债券。 因此，每类资产类别的百分比取决于您的个人目标。 他们应该与财务策划师共同开发。
您还应根据商业周期的当前阶段进行重新平衡。 在经济复苏初期， 小企业做得最好。 他们是第一个认识到机会并且能够比大公司更快反应的人。 大盘股在经济复苏的后期表现良好。 他们有更多的资金将小公司外流出去。
谨防资产泡沫 。 那时任何资产类别的价格都会迅速上涨。 它正在被投机者抬高。 它不受底层实际值的支持。 定期重新平衡将保护您免受资产泡沫的影响。 您应该出售任何增长过多的资产，这会占用您的投资组合太多。 如果你遵守这个纪律，当泡沫破裂时你不会受到太大的打击。
在多元化投资组合中，最有价值的资产与其他资产无关。 自金融危机以来，股票和商品相关（0.6）。 美国股市和发达国际市场（0.93）也是如此。 所以，如果你有美国股票，那么在你的投资组合中开发市场没有多样化的好处。 他们的行为与股票一样。
根据Vanguard的研究 ，与股票无关的唯一资产是美国国债（-0.3）。 但这并不意味着你只应该持有美国股票和美国国债。 它会保护你免受风险，但它不会给你最好的回报。 先锋发现，包含上述所有六种资产类别的多元化投资组合提供了最佳回报，风险仅略高。
当共同基金或指数基金是多元化投资时
共同基金或指数基金比单个证券提供更多样化。 那是因为他们追踪一批股票，债券或商品。 如果共同基金或指数基金包含所有六个资产类别，则它将是一项多元化投资。 为了满足您的需求，它还必须根据您的目标来平衡这些资产。 然后，它会根据商业周期的阶段进行调整。