因此，我想留出一些时间向您介绍您可能会遇到的一些更常见的投资条款，并提供每个条款的简要定义以及我的一些文章的链接，您可以在其中阅读有关该条款的更多信息话题。
我的希望是，你将会更加了解术语，从而让你更有信心研究潜在的投资。
投资类型
- 普通股 ：一股普通股代表合法成立的公司的所有权。 对于大多数公司来说，代表整个公司的是一类股票。 从字面上看，当你拥有一股普通股时，你拥有一个公司。 但是，一些公司拥有多个类别的股票，包括双重类别的股票 。 通常，一类股票将比另一类股票拥有更多投票权。 普通股股东有权按比例分享公司的收益（如果有的话），其中一些可以作为现金股利进行分配 。 最好的股票通常被称为蓝筹股 。
- 优先股 ：优先股是公司的一类所有权，允许股东获得更多的股息，而且股息往往得到保证。 优先股持有人没有投票权，但如果公司破产，可以获得特殊地位。 例如，如果一家公司正在清算并且必须偿还其债权人，则优先股股东必须向普通股股东支付。 在某些情况下，公司可以从股东那里回购优先股的股票，通常收取额外的费用。 也可以将优先股的股票转换为普通股，但反之亦然。 也有不同类型的优先股，如可转换优先股 。
- 债券 ：简而言之，债券就像一笔贷款。 当你购买债券时，你通常同意向政府或公司借钱。 通常，债券发行人承诺在未来的一天（即所谓的到期日）偿还全部本金贷款金额，并在此期间根据票面利率支付利息收入。
债券种类很多，包括政府发行的债券，如国债和免税市政债券 。 这些债券通常用于资助政府运营和资本项目。 也有公司债券 ，帮助公司资助他们的经营和投资自己。 还有储蓄债券，如EE系列储蓄债券和I系列储蓄债券 。 有投资级债券 ，最高的是AAA评级债券 ，而在另一端则是垃圾债券 。 如果您不想单独购买债券，您可以投资债券基金 。
- 房地产 ：房地产是有形财产，如土地或建筑物，业主可以使用或允许他人用来换取称为租金的付款。 当你拥有房子时，你拥有房地产。 当你拥有一块土地时，你拥有房地产。
投资结构类型
- 共同基金 ：共同基金是汇集的投资组合。 投资者购买信托中的股票或单位，这笔资金由专业投资组合经理投资。 如果是债券基金，基金本身持有个股，如果是股票基金或债券。 共同基金是接触股票或债券组合的好方法，让投资者不必分别研究和购买每家公司的股票。
例如，如果你希望你的投资组合包括更多的小公司投资，你可以购买小型共同基金的股票。 如果你有兴趣了解共同基金如何组合的机制，请阅读如何共同基金结构 。 共同基金不会全天交易，以避免让人们利用净资产价值的潜在变化。 相反，全天收集买入和卖出的订单，一旦市场结束，根据该交易日的最终计算值执行。
- 交易所买卖基金 ：也称为ETF，交易所交易基金与共同基金非常相似，只不过它们在证券交易所全天交易，就好像它们是股票一样。 这意味着您实际上可以支付比基金持有基金的价值更多或更少的价值。 在某些情况下，ETF可能具有一定的税收优势，但与传统共同基金相比，其大部分优势主要是营销超过实质性的胜利。 如果你想在你的投资组合中使用它们，那很好。 如果你更喜欢传统结构化的共同基金，那就很好。
- 指数基金 ：指数基金是一种共同基金，有时以ETF的形式进行交易，允许个人“投资”指数，如标准普尔500指数。指数基金旨在为投资者提供符合指数的回报。 因此，如果您投资标准普尔500指数基金，您的回报应该与标准普尔500指数基金相同。有许多基金旨在跟踪包括小盘股，新兴市场和特定行业在内的所有指数。 。 指数基金是“被动”投资的一个例子。
这意味着没有基金经理不会积极尝试“击败”市场。 这些基金仅仅是为了反映指数的回报而已，而没有其他。 正因为如此，这些基金的费用率通常很低，因此非常具有成本效益。 指数型基金的简单性和低成本使他们对那些不想花大量时间研究股票和管理其投资组合的人来说非常好的投资。 事实上，许多财务顾问建议将指数基金作为每个投资组合的核心组成部分。
- 对冲基金 ：对冲基金是一种投资合伙企业。 通常情况下，它被正式列为有限合伙或有限责任公司 ，合伙人将从投资者那里筹集资金从事广泛的投资活动。 通常情况下，对冲基金从事投资活动的风险比典型投资者可能参与的风险更大。对冲基金通常会使用杠杆（借入资金）来扩大其回报，但也可以针对市场下注以赚钱，即使市场下跌降落。 （这就是为什么他们被称为“对冲”基金。）
各种不同的对冲基金结构，但基金经理每年向投资者收取20％的利润加2％的资产作为管理费是很常见的。 这是有争议的，因为即使投资表现不佳，大型基金的管理人员也可能赚取数百万美元的管理费用。 由于旨在保护经验不足的政府法规， 对大多数普通投资者而言 ， 投资对冲基金可能很困难 。 - 信托基金 ：信托基金是一种特殊类型的法人实体，它允许个人或组织持有他们最终将提供给他人的资产。 例如，祖父母可以为孙子储存10万美元的股票，并规定孙子在18岁时可以得到这笔钱。信托基金提供了巨大的资产保护利益，有时还具有明智的结构化的税收优惠。 信托基金几乎可以拥有任何可以从股票，债券和房地产到共同基金，对冲基金或艺术品的资产。 有一种观点认为，信托基金只被富人所使用，但它们适用于任何想要巧妙地将资产转让给他人的人。
- 房地产投资信托基金 ：一些投资者更愿意通过房地产投资信托基金或房地产投资信托基金购买房地产，这些房地产投资信托基金就像股票一样进行交易，并享有特殊的税收待遇 所有不同类型的房地产都有不同类型的房地产投资信托基金。 例如，如果您想投资酒店物业，您可以考虑投资酒店房地产投资信托 。 房地产投资信托是投资房地产的好方法，无需购买或维护实际的建筑物或土地。
- 硕士有限合伙企业 ：通常所知的MLP是与股票交易类似的有限合伙企业。 鉴于独特的税收待遇和复杂的规则，投资者不知道他们在做什么，通常应避免投资MLP，特别是在退休账户中，如果管理不善，退税可能令人不快。
组合管理
- 资产配置 ：资产配置是一种管理资本的方法，涉及为股票（所有权或股票），固定收益（债券），房地产，现金或商品（黄金，白银等）等不同资产类别设置参数。 ）。 人们普遍认为，资产类别通常具有不同的特征和行为模式，根据投资者的目标和风险容忍度，针对特定投资者的情况适当组合可以增加成功结果的可能性。 例如， 股票和债券在投资者投资组合中的作用超出了他们可能产生的收益。
- 投资授权 ：投资授权是用于管理特定投资组合或资金池的一套准则，规则和目标。 例如，保本投资授权是指即使意味着接受较低回报也不会冒有意义的波动风险的投资组合。
- 托管账户 - 托管账户是机构托管人代表投资者操作以持有投资者证券投资组合的账户。 托管人将记录利息和股息的现金流量，代表投资者提交代理投票或公司事件的指示， 分拆交割，并确保股票最终存入托管账户。 托管账户是评估保管费，但一些投资者并不知道他们支付这些费用，因为如果投资者每年有最小账户规模或进行一定数量的股票交易，经纪人在许多情况下提供免费或降价托管服务，指的是他们的保管服务作为经纪账户 。
- 资产管理公司 - 资产管理公司实际上是代表客户，股东或合作伙伴投资资本的业务。 Vanguard内部的资产管理业务是购买和出售其共同基金和ETF的基础持股。 摩根大通私人客户部门的资产管理业务正在为个人和机构建立投资组合。 我是Kennon-Green＆Co.的董事总经理，该公司将于2016年年底作为一家资产管理公司，为拥有至少500,000美元可投资资产的富裕和高净值个人，家庭和机构开放门户，财富与我的家庭资本一起工作。
- 注册投资顾问 - RIA是一家为直接或通过出版物提供建议，提供建议，发布报告或提供有价证券分析的公司。 RIA可以包括资产管理公司，投资咨询公司，财务规划公司以及其他投资商业模式。 RIA的特殊之处在于，它们受信托责任的约束，将客户的需求置于自己的需要之上，而不是适用于应税经纪账户的较低适用性标准。 注册投资顾问费用必须“合理”，因企业而异。
- 受托责任 - 在美国法律体系中，受托责任是对另一个人的最高义务。 它要求受托人将原则（通常是客户）的利益置于自己的利益之上。 这涉及披露利益冲突。
- UTMA - 这是一个根据特定州统一转移未成年人法案组织的帐户。 它允许成人购买以他或她的名字命名的财产，以便为未成年子女的利益着想，直到未成年子女达到UTMA文件中规定的特定年龄，21岁是大多数州的最大允许年龄。 拥有该财产所有权的成年人被称为监护人，并对该孩子负有受托责任。
曾有一些父母给孩子存钱的情况，只是为了孩子的需要转而使用这种存货为他们提供必要的医疗护理，后来他们被拖入法庭进行有效的贪污。 如果孩子成为成人并且“强制执行会计”，那么您需要能够产生每一笔现金流量，每笔对账单或者您不仅可以筹集到所欠款项，而且还可以为这些资金应该具有的复合价值长大后，它一直被留在组合中。 - 股票经纪 - 股票经纪人是代表客户执行买卖指令的机构或个人。 股票经纪人结算交易 - 确保现金到达正确的派对，并且证券经纪人在一定期限内到达合适的派对 - 与其客户的托管账户相对。 您可以向股票经纪人提交许多不同类型的股票交易，但要小心过度依赖他们。 作为 例证， 止损交易 并不总是能保护您的投资组合。 此外，有时可以通过诸如DRIP等计划在没有经纪人的情况下购买股票 。
- 股票交易 - 至少有十二种不同类型的股票交易，您可以与经纪商一起购买或出售公司的所有权，包括市价单，限价单和止损单。
- 卖空 - 也被称为卖空，这是当投资者或投机者借入他或她不拥有的股票或其他资产的股票时，卖出它，将资金用于承诺有朝一日替换房产，并希望资产价格下跌，因此可以以较低的成本回购，差价成为利润。 做错了，它可以破产你。 一个可怜的家伙在他的经纪账户中有37,000美元，并且在几个小时内不但没有损失全部金额，而且还发现他欠他的经纪公司106,445.56美元。
- 保证金 - 如果客户同意抵押整个账户余额作为抵押品并提供个人担保，经纪商通常会向客户提供资金抵扣其托管账户内某些股票，债券和其他证券的价值。 当您开设经纪账户时，您需要指定是否需要现金账户或保证金账户 。
几乎所有的投资者都应该使用现金账户，部分原因是监管套利以再抵押的形式出现上升风险。 如果您使用保证金进行借款，经纪人可以随时出于任何原因发出追加保证金要求 ，要求您还清部分或全部余额。 它甚至有权出售您的投资，如果您已经升值头寸，则会触发潜在的陡峭资本收益，而不会给您提前警告或有机会存入额外的现金或证券。
退休账户类型
- Roth IRA - 罗斯IRA - IRA代表个人退休账户 - 是一种特殊类型的账户指定放在托管账户上，赋予它一些令人难以置信的税收优惠，同时限制您可以为其贡献的金额以及您投资的类型除非你想面对一些相当恶劣的后果，否则它可以保持它。 罗斯IRA的资金来自税后美元，这意味着你不会得到税收减免，但只要你遵守规则，在目前的体系下，你永远不会支付一分钱的税您在Roth IRA所持有的投资中所获得的利润，以及您何时撤回这些利润，终生都是如此。 您可以购买罗斯IRA内的股票，债券，房地产， 存款证和其他一些资产类型。
- 传统的IRA - 传统的IRA是最早的IRA类型。 如果投资者根据收入限制进行资格认定，则可以为其提供资金，并且不会对账户中持有的某些类型的投资收益征税，直到他们以59.5岁退出或被迫为70.5岁。
- 401（k） - 雇主为雇员提供的一种特殊类型的退休计划，401（k）通常允许投资者将其资金投入共同基金或稳定价值基金 。 与传统的IRA一样，投资者通常在账户获得资助时获得税收减免，但有年度限制（虽然远高于传统IRA或Roth IRA），但雇主通常会对捐款进行匹配（例如，50％的匹配第一个6％），直到你开始提取钱款（最早59.5岁，但所需分配开始于70.5岁）之前，没有拖欠税款。 术语401（k）是指创建它的税码部分。 近几年来，所谓的自我指导的401（k）股票上涨，允许投资者购买账户中的个人股票和债券。
- 403（b） - 一个非常像401（k）只在非营利部门提供的退休计划。
- Rollover IRA - 当员工离开其雇主时，他或她可以选择将401（k）余额展开，并将其存入Rollover IRA，否则其行为与传统IRA几乎完全相同。
- 简单个人退休账户 - 针对少于100名员工的小型企业所有者想要为其员工提供某种退休福利但不想处理401（k）所带来的复杂性的IRA类型。
- SEP-IRA - 简化员工退休金个人退休账户的简称，在某些情况下，SEP-IRA可以被自雇人士和小型企业所有者使用，从而使他们能够储蓄比原本能够投资更多的钱因为贡献限额要高得多，占收入的百分比。
与公司有关的投资条款
- 董事会 - 公司的董事会由股东选出，注意他们的利益，聘请和解雇CEO，制定正式的分红派息政策 ，并考虑对拟议的兼并进行推荐或投票。
- 企业价值 - 企业价值是指获得公司所有股票和债务的总成本。
- 市场资本化 - 市值是指公司股票的所有流通股的价值，如果你可以以当前股票价格买入。
- 损益表 - 损益表显示公司的收入 ，支出，税收和净收入。
- 资产负债表 - 资产负债表显示公司的资产，负债和股东权益 。
- 10-K表格 - 某些公司需要向SEC提交年度披露文件，其中包含有关业务的深度信息，包括其财务状况，商业模式等等。
您可能想知道的其他投资条款
- 证券交易所 - 证券交易所是一个机构，组织或协会，为股票的买卖双方在特定的营业时间内聚集在一起，并相互交易。 世界上最重要的证券交易所是纽约证券交易所或纽约证券交易所。 想要在“大董事会”上市的公司，如纽约证券交易所有时所称，必须符合严格的标准。 如果公司未能继续满足这些要求，它随后被取消上市 。
- 市盈率 - 也称为市盈率，它告诉你一个公司在当前利润没有增长的情况下单独从税后利润中支付每股收购价格需要多少年。 换句话说，市盈率告诉你为公司1美元的收入支付多少钱。 如果一家公司报告每股利润为2美元，股票以每股20美元的价格出售，则市盈率为10，因为您要支付10倍的收益（每股20美元除以每股收益2美元= 10P / E.）它可以被倒置来计算一种被称为收益收益的东西。
- PEG比率 - 将经济增长转化为指标的一种经过修正的市盈率比率，表明一家公司以每年15％的速度增长并以20倍的收益进行交易可能比以8倍的收益交易并以每次10％的收益降低的公司每年。
- 股利调整后的PEG比率 - 一种修正形式，即将股息纳入指标的PEG比率，以说明有时，较慢的增长是公司以现金股息形式支付其大部分收益的结果， 总回报 。
- 股息收益率 - 当前股息率下的普通股收益率。 如果一只股票每股交易价格为100美元并且每年派发5美元的股息，那么股息收益率将为5％。
- 波动性 - 波动性是指交易的证券在价格上波动的程度。
- 衍生工具 - 衍生工具是一种从其他来源获得价值的资产。